很久以前，有位美麗的公主露露，住在一座戒備森嚴(yán)的城堡里，門口有衛(wèi)兵把守。只有在游戲時(shí)間，她才能從城堡二樓的房間里，來(lái)到游樂(lè)場(chǎng)玩旋轉(zhuǎn)木馬。她非常孤單，盼望著能有小朋友來(lái)一起玩。

一天，村子里有個(gè)男孩偷跑出來(lái)，想坐那個(gè)棚子上掛著五彩燈泡的旋轉(zhuǎn)木馬。公主就叫隨從開動(dòng)機(jī)器，她和男孩坐旋轉(zhuǎn)木馬，玩得很開心。男孩叫木木，是木匠的兒子。他非常喜歡美麗的公主，就叫爸爸去求國(guó)王，向公主求婚。

國(guó)王聽完很憤怒。窮小子怎么能跟公主結(jié)婚？他對(duì)木匠說(shuō)：“如果木木在十天內(nèi)讓木馬長(zhǎng)出翅膀，我就讓露露答應(yīng)木木的求婚?！?/p>

木木告別了露露，帶著爸爸的祝福上路，翻山越嶺，只為找到木馬飛翔的翅膀。

一天，兩天，直到第九天，木木毫無(wú)所獲地返回了村莊。他累得跪在槐樹前，汗水和淚水落在泥土中。

這時(shí)九樹洞口的小精靈聽見(jiàn)木木的哭泣，告訴他，別放棄。他可以讓木木變成一匹長(zhǎng)著翅膀的藍(lán)木馬，完成木木的心愿。

第十天，露露怎么也找不到木木的身影。她孤獨(dú)地坐在游樂(lè)場(chǎng)哭泣。這時(shí)，她發(fā)現(xiàn)那匹長(zhǎng)著翅膀的藍(lán)馬，就騎上去。沒(méi)想到藍(lán)馬飛了起來(lái)，帶著露露跨過(guò)彩虹橋，來(lái)到噴火龍王國(guó)。群藍(lán)馬變成了王子，臣民都為藍(lán)馬王子和露露的到來(lái)歡呼。

露露與藍(lán)馬王子幸福地生活在一起。